【盘面分析】

A股市场进入9月份以后，市场做多氛围明显有所好转，再加上美联储9月加息概率大幅度下降，这也迎来了内外盘的共振上涨。近期证监会反复提到将加强对高频交易等新型交易行为的监管，加强期现联动监管，坚决防止过度投机，这属于是偏正面的利好，本质还是在防止一些恶意做空的操作行为。目前A股最大的问题在于参与度不够，政策面暖风不断，两市成交量却没有节节高升，说明投资者对股市可谓是“伤透了心”，恢复市场信心是当下最重要的事情，不过牛哥反复提到过金九行情已经开始了！

 

 

 

智能驾驶板块异动拉升，亚通精工涨停，天迈科技涨近20%，兴民智通、豪恩汽电等纷纷跟涨，武汉召开的智能网联汽车创新与应用发展论坛上，百度集团资深副总裁李震宇表示，到2025年，在中国的某个城市，将实现L4级别无人驾驶规模化运营。卫星导航板块持续走高，华力创通20CM涨停，神宇股份、深赛格等多股涨停，天银机电大涨超14%，华力创通公告在连续十二个月内累计收到某客户采购订单总金额约为人民币2.1亿元（含税），超过公司2022年度经审计主营业务收入的50%。汽车整车板块异动，赛力斯涨停，众泰汽车、宇通客车等纷纷冲高，9月4日至6日，2023中国国际智能产业博览会在重庆举办，赛力斯汽车携AITO问界M5智驾版、AITO问界M5纯电智驾版、AITO问界新M7大五座版等车型参展。

 

光刻机、光刻胶板块持续走高，$张江高科(SH600895)$、扬帆新材等多股涨停，容大感光、怡达股份等多股涨超5%，高分辨率光刻胶量产在即，部分产品订单陆续落地。AMSL表示，公司已获得荷兰政府许可，在2023 年底之前，可以继续向中国大陆出口NXT:2000i 及以上型号的DUV 光刻机。房地产板块逆势拉升，融创中国、碧桂园、、新城发展等多股反弹，上海市房地产交易中心相关部门于9月4日组织头部中介机构召开讨论会，会议主要沟通近期房地产市场的有关情况并了解“认房不认贷”新政实施效果，包括新增客户、挂牌量、转定情况、房价波动等内容。半导体产业链持续走强，EDA、光通信等方向领涨，概伦电子、申通地铁等多股涨停，力源信息、广立微等纷纷涨超10%，全球半导体行业具有技术呈周期性发展和市场呈周期性波动特点，海外高端半导体设备限制层层加码，我们预计国产替代进程持续。

 

 

大盘：

 

创业板：

 

 

【大盘预判】

$上证指数(SH000001)$周三低开后出现水下拉升，早盘一直在水下低开低走为主，午后出现拉升翻红的迹象。有意思的是主攻手不是金融股，而是房地产个股的反弹拉升，受到蓝筹股的助力，沪指率先翻红。目前来看出现了上涨乏力的迹象，这个位置要注意后市的变化，量能不能增大，要小心空头再次反扑。接下来注意大盘能否在3150点之上稳住。

 

创业板指数周三低开低走，盘中一度跌逾1%，始终在水下震荡为主。新能源、大消费、大金融板块集体调整，科技板块继续分化，半导体、光刻机等板块走势较强，受到机构资金的青睐，这也是外围消息面利好推动的板块效应。创业板指数走出6根K线，这里多空大战一触即发，接下来注意创业板指数能否在2100点之上稳住。

 

 

【操作策略】

最近政策暖风不断，汽车、消费、证券等等行业受到利好刺激出现大涨，在这种行情下投资者可能会遇到不知道如何选择，或者手中一大把基金产品。牛哥建议选择混合型基金产品，这样可以涉及到更多的投资标的，也是近期进可攻退可守的投资方向。

 

$富国研究精选灵活配置混合C(OTCFUND|016313)$成立于2022年8月23日，为混合型-灵活型基金，目前规模7.4亿。基金经理刘莉莉2022年8月23日正式接管该基金，任期回报为18.08%。

 

这个基金整体来看还是“优秀”为主，而且从排名来看相对较强，这也说明基金经理有一定的投资能力。投资者可以根据自己的资金来进行配置，2023年混合型基金势必会风声吹起，结构性行情的催动下，这一类基金产品也更加容易获得超额收益！

 

【淘金计划】    

8月末以来A股市场探底回升，市场情绪逐步修复， 当月共有1834家私募机构合计进行了7152次调研，覆盖上市公司791家。伴随着指数的逐步企稳，结构性机会仍然是今年的主旋律，牛哥发现调研的公司主要集中在医药生物、电子、机械设备、计算机等行业。不难看出医药、电子、科技仍然是市场主导，而这些依然与民生有关，消费复苏势必会带动这些行业的红利期爆发，再加上3季度周期行业的涨价，这一类行业的投资机会开始逐渐显现。

 

 

从ASML的业绩可见，中国大陆的诸多 Fab正积极采购以满足后续扩产需求。据我们统计，未来3年，中国大陆晶圆产能有望以远超行业的速度增长，23-25年同比增长18.8%/19.6%/17.4%，自主产能逐步爬坡，到2025年8&12英寸的自主产能占比将提升至17%。

 

无论是整机自研配套零部件，或是备件更换都会更多依赖国内零部件供应商。并且光刻机零部件成本占比高、市场空间大，2022年ASML设备收入154亿欧元，产品相关的供应链支出86亿欧元，超过5成。

 

 

#光刻胶概念掀涨停潮#