XAU 伦敦黄金- 金价筑起底部，重组升势 伦敦黄金方面，技术走势而言，1900美元关口至今尚为重要关卡，经历了近期多番测试但尚可勉力守稳。技术图表亦见RSI及随机指数均已重新上扬，示意着金价倾向续作走稳。下降趋向亦已告突破，示意着金价将可扭转近两月的下跌态势。倘若以最新一轮的累计跌幅计算，38.2%的反弹幅度在1961，50%及61.8%幅度为1982及2004美元。至於下方支持料为25天平均线1933及1910，关键仍在1900美元关口。 SPDR Gold Trust黄金持有量： 7月3日–921.90吨 7月4日–921.90吨 7月5日–917.86吨 7月6日–917.86吨 7月7日–915.26吨 7月10日–915.26吨 7月11日–914.95吨 7月12日–914.66吨 7月12日上午定盘价：1935.75 7月12日下午定盘价：1953.30 伦敦黄金7月13日 预测早段波幅：1951 – 1961 阻力位：1970 – 1979 – 1993 支持位：1946 – 1943 – 1932 XAG伦敦白银- 银价破位弹升，後市续为探高 伦敦白银方面，同样技术图表可见RSI及随机指数已从超卖区域回升，当前下降趋向线阻力在23.27美元，破位此区後正开展反扑态势。上望阻力位料为100天平均线23.50以至23.73，下一级关注六月高位24.52美元。至於下方较近支撑料在200天平均线22.70，其後支持继续留意21.80/22.00，进一步则会留意21.40美元。 iShares Silver Trust白银持有量： 7月3日–14,560.82吨 7月4日–14,560.82吨 7月5日–14,508.99吨 7月6日–14,508.99吨 7月7日–14,457.61吨 7月10日–14,457.61吨 7月11日–14,399.09吨 7月12日–14,399.09吨 伦敦白银7月13日 预测早段波幅：23.85 – 24.30 阻力位：24.65 – 24.95 – 25.50 支持位：23.60 – 23.20 – 22.80 EUR 欧元- 美国通胀数据趋软，美元扩大跌幅 欧元兑美元升至2022年3月以来最高，此前数据显示美国6月消费者物价涨幅放缓，暗示美国联邦储备理事会(FED)今年可能只需再加息一次。美元指数跌见至2022年4月以来最低水准。数据显示，美国6月核心消费者物价指数(CPI)仅上涨0.2%，为2021年8月以来最小的环 比涨幅，预期为上涨0.3%。核心CPI同比上涨4.8%，为两年多来最小增幅，市场预期为上涨5%。通胀数据导致美元延续了非农就业报告後的跌势。美国利率期货市场仍显示，交易员压倒性地预期美联储在7月25-26日的会议上将把政策利率区间上调25个基点，至5.25%-5.5%，但现在预计年底前再次加息的可能性下降至约25%，报告公布前为约35%。 欧元兑美元走势，技术走势而言，随着汇价於升破25天平均线，已见欧元有重新走升的倾向，随着1.10关口之明确突破，欧元整体回升态势料仍可望延续。预计往後关键将在250周平均线1.12水准，下一级看至1.1250以至1.15。至於下方支持料为1.11，较大支持将会参考1.10及1.0940水平。 本周要闻： ZEW：德国7月经济景气指数降至负14.7 德国6月消费者物价调和指数(HICP)较上年同期上升6.8% 预估波幅： 阻力1.1200 – 1.1250 – 1.1500 支持1.1100 – 1.1000 - 1.0940 JPY 日圆- 美元稍告喘稳，关注美国通胀数据 美元周二跌见至两个月低点，此前美国联邦储备理事会(FED)官员表示紧缩周期正接近尾声。几位美联储官员周一表示，可能需要进一步提高利率，以降低仍然过高的通胀，但目前的货币政策紧缩周期已经越来越近尾声。亚特兰大联储总裁博斯蒂克表示，有一系列“相当直接”的理由可以解释为什麽在美联储不进一步提高指标隔夜利率的情况下，通胀率能够回到2%的目标。美联储金融监管副主席巴尔表示，美联储已接近达到能够推动通胀回到2%目标的合适的利率水平，但仍有一些工作要做。克利夫兰联储总裁梅斯特则称，利率将需要上升，但她还没有准备好支持美联储在7月下旬的政策会议上做出什麽样的利率决定，因为更多的经济数据将出炉。目前市场将注意力集中在将於周三公布的美国通胀数据。 美元兑日圆同样亦为走弱。日圆较上月所及的七个月低点已累计上涨逾3%，当时日圆连日探试着关注的145关口，这让投资者对日本当局可能进行的干预保持高度警惕。日本公债收益率上升，加上美元走软，也促成了日圆上涨。技术图表可见，RSI及随机指数均已自超买区域回落，预示着美元兑日圆呈初步调整迹象。较近支撑将会回看50天平均线139.90。若果以自三月以来的累计升幅计算，38.2%的调整幅度为139.15，扩展至50%及61.8%的幅度则为137.35及135.50水平。阻力位料为141.50及25天平均线142.20，下一级指向143水准。 本周要闻： 日本央行副总裁内田：将继续实施YCC，不会过早结束短期负利率 美元兑日圆跌至六周低位 预估波幅： 阻力142.30 – 143.00 - 145.00** 支持141.00 – 139.15 – 137.35 – 135.50 GBP 英镑- 英镑完成技术後抽，巩固上升态势 英镑兑美元走势，技术图表可见，汇价6月16日自高位1.2848回落，至近日勉力守住了25天平均线，本周更重新上破1.2848，形成了一记技术後抽，加上RSI及随机指数维持上扬，可望英镑兑美元大有机会作进一步上扬。向上目标预估在1.30关口，其後则延伸至1.3150及1.33水准。支持位料为1.2750，关键将继续留意25天平均线，目前位於1.27水准。 本周要闻： 财政大臣亨特：英国政府和央行将“采取一切必要措施”抑制通胀 IMF称英国央行可能需要在更长时间内维持高利率 英国截至5月的三个月平均每周薪资所得较上年同期增长6.9% 英国截至5月的三个月平均每周薪资所得(不包括奖金)同比上升7.3% 英国6月RICS房价差值为负46 预估波幅： 阻力1.2780 - 1.2850 – 1.3000 支持1.2660 – 1.2550 – 1.2410 CHF 瑞郎- 美元兑瑞郎跌至两年半最低 美元兑瑞郎走势，技术图表可见，当前上方阻力明显见於100天平均线，在上月早段已见汇价一直在上探，但亦未能成突功作出突破；目前100天线位於0.9070水准，较大阻力将看至0.92以至200天平均线0.9275水准。随着中短期平均线尚处横盘发展，预料汇价短线仍倾向延续近三周的窄幅上落走势。下方支撑回看近月险守着的0.8900，其後支持参考2021年1月低位0.8754以至0.85水准。 本周要闻： 瑞士央行理事麦席勒：央行不排除进一步加息的可能性 美元兑瑞郎触及2015年1月以来最低 预估波幅： 阻力0.9080* -0.9200 – 0.9300 支持0.8900* - 0.8754 – 0.8500 AUD 澳元- 通胀数据打压美元进一步挫跌，澳元续呈走稳 美元周三跌至两个月低点，数据显示美国6月核心消费者物价指数(CPI)月率上升0.2%，预测+0.3%，年率上扬4.8%，同样弱於预测的升5.0%，前值+5.3%，CPI月率升0.2%，年率升3.0%，同样亦稍为弱於预期。数据公布後，美元兑主要货币均呈进一步下挫，美元指数低见至接近101水准。 澳洲央行总裁洛威周三表示，货币政策方面是否还有更多工作要做还有待确定，但有可能需要进一步收紧货币政策以抑制通胀。洛威表示，货币政策已经“明显且迅速地”收紧，利率政策委员会非常清楚，政策发挥作用存在滞後性，其全面效果尚未显现。其言论这使得市场对澳洲央行是否会在8月会议上再次加息存在分歧，利率期货显示按兵不动的可能性约为57%。 澳元兑美元周三上扬，主要是因美元全面走弱，盖过了澳洲央行对国内货币政策略偏鸽派的言论的影响。技术图表可见， RSI及随机指数已为重新走高，而汇价在近月亦明显於0.66水准附近形成一组双底型态，估计澳元短线可望再复走高。支持位先看0.6680及0.6560，较大支撑料为0.65以至5月底低位0.6459。阻力位预估在0.6820，下一级看至0.69以及0.70关口。 预估波幅： 阻力0.6720 – 0.6900 – 0.7000 支持0.6560 – 0.6500 – 0.6459 NZD 纽元- 纽元续处反弹步伐 纽西兰央行周三一如预期将官方隔夜拆款利率(OCR)维持在5.5%不变，并表示利率将在一段时间内保持稳定，但大多数分析师仍预计其将在2024年降息。随着纽西兰陷入技术性衰退，纽西兰央行称，OCR已像预期那样限制了支出，但仍需维持在高位，因为预计通胀率到明年下半年才会降至目标区间。市场认为，这意味着再次加息的必要性降低了，目前暗示进一步收紧的幅度约为11个基点，而决议公布前为18个基点。 纽元兑美元走势，技术图表所见，RSI及随机指数均已告走高，预示短线仍倾向於续为企稳；而汇价近月的跌势已形成一下降趋向线位於0.62水准，本周已见初步闯过此区，预料纽元可重新企稳。延伸阻力预料为0.63水平，下一级关键0.64关口，此前在四月及五月都是在这关口见顶回落。至於当前较近支持在0.6180及0.61，支撑关键则料为0.60这个心理关口。 关注焦点： 周三：纽西兰议息(10：00) 预估波幅： 阻力0.6200** - 0.6300 - 0.6400 支持0.6000* – 0.5840 – 0.5740 CAD 加元- 关注周三议息决议 加拿大央行周三将其关键隔夜利率上调25个基点，至5.0%的22年来最高水平，并表示或将进一步加息，因为通胀有可能长时间持於2%的目标水平上方。加拿大央行在声明中放弃了利率限制性不足的措辞，但上调了对今年的经济增长预测，并将对通胀回到目标水平时间预测推迟六个月至2025年中期。决议宣布後，加拿大货币市场增加了对再次加息的押注，认为在9月的下一次政策决定公布时再次加息的可能性接近30%。 美元兑加元走势，技术图表可见，MACD指标刚在上周上破讯号线，而RSI及随机指数均已告上扬，可望汇价续有进一步反弹空间。阻力回看1.3350，下一级参考250天平均线1.3420以至1.35水准。下方支持料为1.31及1.30关口，进一步指向1.28以至去年8月低位1.2725。 本周要闻： 加拿大央行将其关键隔夜利率上调25个基点，至5.0%的22年来最高水平 加拿大央行称或将进一步加息，因通胀可能长时间持於目标之上 预估波幅： 阻力1.3350 – 1.3420 – 1.3500 支持1.3100 - 1.3000 – 1.2800 - 1.2725 CL 纽约期油- 油价收涨，美国通胀数据缓解市场对美联储加息的担忧 油价周三收高，美国通胀数据推动了市场的希望，即美国联邦储备理事会(FED)可能减少进一步加息的次数。美国数据显示，6月份消费者物价温和上涨，同比涨幅为两年多以来最小。市场预计还将加息一次，石油交易商希望就加这一次。较高的利率会减缓经济增长并令石油需求降低。美国原油期货结算价上涨0.92美元，或1.2%，报每桶75.75美元。 技术图表所见，油价刚於周二突破了100天平均线，亦即已攻破了一个关键阻力，料将继续延伸涨幅。下一级看至76及200天平均线77.40美元，进一步指向250天平均线80.10。支持位回看72.60及25天平均线71.05，下一级支持看至69水准。 本周要闻： EIA：美国一周原油库存增加594.6万桶，预估为增加48.3万桶 EIA：美国一周汽油库存减少3000桶，预估为减少72.7万桶 EIA：美国一周馏分油库存增加481.5万桶，预估为减少26.2万桶 EIA：美国一周炼厂产能利用率上升2.6个百分点 预估波幅： 阻力76.00 - 77.40 – 80.10 支持72.60 – 71.05 – 69.00